A smart new business loan for people with no credit | Shivani Siroya

Traductor: Sebastian Betti Revisor: Lidia Cámara de la Fuente

How much do you need to know about a person

¿Cuánto necesitan saber de una persona

before you'd feel comfortable making a loan?

antes de sentirse cómodos al darles un crédito?

Suppose you wanted to lend 1,000 dollars

Supongan que querían prestar USD 1000

to the person sitting two rows behind you.

a la persona que está sentada dos filas detrás de Uds.

What would you need to know about that person

¿Qué tendrían que saber de esa persona

before you'd feel comfortable?

antes de sentirse cómodos?

My mom came to the US from India in her late thirties.

Mamá vino hacia EE.UU. desde India con casi 40 años.

She's a doctor in Brooklyn,

Es médica en Brooklyn,

and she often lets friends and neighbors come to see her for health services,

y a menudo permite a amigos y vecinos realizar consultas de salud,

whether they can pay right away or not.

y puedan pagar de inmediato o no.

I remember running into her patients with her at the grocery store

Recuerdo encontrar a sus pacientes y a ella en el supermercado

or on the sidewalk,

o en la acera,

and sometimes they would come and pay her right on the spot

y a veces le pagaban en el momento

for previous appointments.

por las citas anteriores.

She would thank them,

Ella les daba las gracias,

and ask them about their families and their health.

y les preguntaba por sus familias y su salud.

She gave them credit because she trusted them.

Les daba crédito porque confiaba en ellos.

Most of us are like my mom.

La mayoría somos como mi mamá.

We would give credit to someone we know

Daríamos crédito a alguien conocido

or that we live next to.

o que vive cerca.

But most of us are probably not going to lend to a stranger

Pero la mayoría quizá no le prestaría a un extraño

unless we know a little something about them.

a menos que sepamos algo de ellos.

Banks, credit card companies and other financial institutions

Los bancos, las tarjetas de crédito y otras instituciones financieras

don't know us on a personal level,

no nos conocen a nivel personal,

but they do have a way of trusting us,

pero tienen formas de confiar en nosotros,

and that's through our credit scores.

mediante nuestra calificación crediticia.

Nuestra calificación crediticia se crea mediante

Our credit scores have been created

through an aggregation and analysis of our public consumer credit data.

la agregación y el análisis de datos de crédito de consumo público.

And because of them, we have pretty much easy access

Y gracias a eso tenemos más o menos un acceso fácil

to all of the goods and services that we need,

a los bienes y servicios que necesitamos,

from getting electricity to buying a home,

desde electricidad hasta la compra de una casa,

or taking a risk and starting a business.

o tomar un riesgo y abrir un negocio.

But ...

Pero...

there are 2.5 billion people around the world

hay 2500 millones de personas en el mundo

that don't have a credit score.

que no tienen calificación crediticia.

That's a third of the world's population.

Eso es un tercio de la población mundial.

They don't have a score

Y no la tienen

because there are no formal public records on them --

porque no existen registros formales de ellos,

no bank accounts,

no tienen cuentas bancarias,

no credit histories

ni historial crediticio,

and no social security numbers.

ni números de la seguridad social.

And because they don't have a score,

Y por no tener calificación crediticia,

they don't have access to the credit or financial products

no tienen acceso al crédito ni a productos financieros

that can improve their lives.

que puedan mejorar sus vidas.

They are not trusted.

No son de confianza.

So we wanted to find a way to build trust

Por eso queríamos encontrar una forma de crear confianza

and to open up financial access for these 2.5 billion.

y abrir el acceso financiero de estos 2500 millones.

So we created a mobile application

Y creamos una aplicación móvil

that builds credit scores for them using mobile data.

que construye una calificación crediticia mediante datos del móvil.

There are currently over one billion smartphones in emerging markets.

Hoy hay más de mil millones de móviles inteligentes en los mercados emergentes.

And people are using them the same way that we do.

Las personas los usan igual que nosotros.

They're texting their friends, they're looking up directions,

Envían textos a sus amigos, buscan instrucciones,

they're browsing the Internet

buscan en Internet,

and they're even making financial transactions.

e incluso hacen transacciones financieras.

Over time, this data is getting captured on our phones,

Con el tiempo, estos datos se capturaron con los móviles

and it provides a really rich picture of a person's life.

y proveen una foto muy rica de la vida de la persona.

Our customers give us access to this data

Nuestros clientes nos dan acceso a estos datos

and we capture it through our mobile application.

y los captamos mediante nuestra aplicación móvil.

It helps us understand the creditworthiness

Eso nos ayuda a entender la solvencia

of people like Jenipher, a small-business owner in Nairobi, Kenya.

de personas como Jenipher, dueña de un pequeño negocio en Nairobi, Kenia.

Jenipher is 65 years old, and for decades has been running a food stall

Jenipher tiene 65 años, y durante décadas ha tenido un puesto de comida

in the central business district.

en el distrito central de negocios.

She has three sons who she put through vocational school,

Tiene tres hijos que mandó a la escuela profesional,

and she's also the leader of her local chama,

y además es líder de su chama local,

or savings group.

o grupo de ahorro.

Jenipher's food stall does well.

Al puesto de Jenipher le va bien.

She makes just enough every day to cover her expenses.

Lo suficiente cada día como para cubrir sus gastos.

But she's not financially secure.

Pero no tiene seguridad financiera.

Any emergency could force her into debt.

Cualquier emergencia podría forzarla a endeudarse.

And she has no discretionary income

No tiene ningún ingreso discrecional

to improve her family's way of living,

para mejorar la forma de vida de su familia,

for emergencies,

para emergencias,

or for investing into growing her business.

o para invertir en el crecimiento de su negocio.

If Jenipher wants credit, her options are limited.

Si Jenipher quiere crédito, sus opciones son limitadas.

She could get a microloan,

Podría obtener un microcrédito,

but she'd have to form a group that could help vouch for her credibility.

pero tendría que formar un grupo que pudiera dar fe de su credibilidad.

And even then, the loan sizes would be way too small

Y aun así los montos de los préstamos serían demasiado pequeños

to really have an impact on her business,

para realmente tener un impacto en su negocio,

averaging around 150 dollars.

un promedio de unos USD 150.

Loan sharks are always an option,

Los usureros son siempre una opción,

but with interest rates that are well above 300 percent,

pero con tasas de interés superiores al 300 %,

they're financially risky.

son un riesgo financiero.

And because Jenipher doesn't have collateral or a credit history,

Y como Jenipher no tiene garantía ni historial de crédito,

she can't walk into a bank and ask for a business loan.

no puede ir a un banco y pedir un préstamo comercial.

But one day,

Pero un día,

Jenipher's son convinced her to download our application

el hijo de Jenipher la convenció de descargar nuestra aplicación

and apply for a loan.

y solicitar un préstamo.

Jenipher answered a few questions on her phone

Jenipher respondió algunas preguntas en su teléfono

and she gave us access to a few key data points on her device.

y nos dio acceso a unos pocos datos clave de su dispositivo.

And here's what we saw.

Y esto es lo que vimos.

So, bad news first.

Las malas noticias primero.

Jenipher had a low savings balance and no previous loan history.

Jenipher tenía un saldo de ahorro bajo y ningún antecedente de préstamo anterior.

These are factors

Estos factores

that would have thrown up a red flag to a traditional bank.

habrían lanzado una señal de alerta a un banco tradicional.

But there were other points in her history that showed us

Pero había otros datos en su historia que nos mostraron

a much richer picture of her potential.

una imagen mucho más rica de su potencial.

So for one,

Por un lado,

we saw that she made regular phone calls to her family in Uganda.

vimos que ella hizo llamadas regulares a su familia en Uganda.

Well, it turns out that the data shows

Pues bien, resulta que los datos muestran

a four percent increase in repayment

un aumento del 4 % en el reembolso

among people who consistently communicate with a few close contacts.

en las personas que constantemente se comunicaban con contactos cercanos.

We could also see

También pudimos ver

that though she traveled around a lot throughout the day,

que aunque ella viajaba mucho a lo largo del día,

she actually had pretty regular travel patterns,

en realidad tenía patrones de viaje bastante regulares:

and she was either at home or at her food stall.

o estaba en su casa o en su puesto de comida.

And the data shows a six percent increase in repayment

Y los datos muestran un aumento de 6 % en el reembolso

among customers who are consistent

en clientes que son consistentes

with where they spend most of their time.

en el lugar donde pasan la mayor parte de su tiempo.

We could also see that she communicated a lot

También pudimos ver que se comunicaba mucho

with many different people throughout the day

con muchas personas diferentes durante todo el día

and that she had a strong support network.

y que tenía una fuerte red de apoyo.

Our data shows

Nuestros datos muestran

that people who communicate with more than 58 different contacts

que las personas que se comunican con más de 58 contactos diferentes

tend to be more likely to be good borrowers.

es más probable que sean buenos prestatarios.

In Jenipher's case,

En el caso de Jenipher,

she communicated with 89 different individuals,

se comunicaba con 89 personas diferentes,

which showed a nine percent increase in her repayment.

lo que mostró un 9 % de aumento en su reembolso.

These are just some of the thousands of different data points

Estos son solo algunos de los miles de datos diferentes

that we look at to understand a person's creditworthiness.

que miramos para entender la solvencia de una persona.

And after analyzing all of these different data points,

Y después de analizar todos estos datos diferentes,

we took the first risk

asumimos el primer riesgo

and gave Jenipher a loan.

y le dimos un préstamo a Jenipher.

This is data that would not be found on a paper trail

Este es un dato que no encontraríamos en un registro de papel,

or in any formal financial record.

o en cualquier registro financiero formal.

But it proves trust.

Pero demuestra confianza.

By looking beyond income,

Al mirar más allá del ingreso,

podemos ver que las personas en los mercados emergentes

we can see that people in emerging markets

that may seem risky and unpredictable on the surface

que pueden parecer un riesgo impredecible en la superficie

are actually willing and have the capacity to repay.

en realidad están dispuestas y tienen capacidad de reembolso.

Our credit scores have helped us deliver over 200,000 loans in Kenya

Los registros de crédito nos ayudaron a dar más de 200 000 créditos en Kenia

in just the past year.

contando solo el año pasado.

And our repayment rates are above 90 percent --

Y nuestras tasas de reembolso están por encima del 90 %

which, by the way, is in line with traditional bank repayment rates.

que, por cierto, están en línea con las tasas de pago bancarias tradicionales.

With something as simple as a credit score,

Con algo tan simple como una calificación crediticia

we're giving people the power to build their own futures.

le damos a las personas el poder de construir su propio futuro.

Our customers have used their loans for family expenses,

Nuestros clientes han usado sus préstamos para gastos familiares,

emergencies, travel

emergencias, viajes,

and for investing back into growing their businesses.

y para invertir de nuevo en el crecimiento de sus negocios.

They're now building better economies and communities

Ahora están construyendo mejores economías y comunidades

where more people can succeed.

donde más gente puede tener éxito.

Over the past two years of using our product,

En los últimos dos años, usando nuestro producto,

Jenipher has increased her savings by 60 percent.

Jenipher ha aumentado sus ahorros el 60 %.

She's also started two additional food stalls

También puso dos puestos de comida adicionales

and is now making plans for her own restaurant.

y ahora está haciendo planes para poner su propio restaurante.

She's applying for a small-business loan from a commercial bank,

Pidió un préstamo de pequeña empresa en un banco comercial,

because she now has the credit history to prove she deserves it.

porque ahora tiene el historial crediticio para demostrar que lo merece.

I saw Jenipher in Nairobi just last week,

Vi a Jenipher en Nairobi la semana pasada,

and she told me how excited she was to get started.

y me dijo lo emocionada que estaba de empezar.

She said,

Me dijo:

"Only my son believed I could do this. I didn't think this was for me."

"Solo mi hijo creía que podía hacer esto. Yo no creía que esto fuera para mí".

She's lived her whole life

Ella ha vivido toda su vida

believing that there was a part of the world that was closed off to her.

creyendo que había una parte del mundo cerrada para ella.

Our job now is to open the world to Jenipher

Nuestro trabajo ahora es abrir el mundo para Jenipher

and the billions like her that deserve to be trusted.

y para los miles de millones como ella que merecen confianza.

Thank you.

Gracias.

(Applause)

(Aplausos)